ראשי » בלוג » השקעה ראשונה שלכם בבורסה

השקעה ראשונה שלכם בבורסה

כהנמן קיבל על זה נובל. דן אריאלי עשה מזה קריירה –

ההבנה שאנשים לא חושבים בצורה רציונלית על סיכונים.

מצד אחד כשיש עסקה גרועה בכל מובן כמו קניית כרטיס

לוטו, מיליוני אנשים מבצעים אותה. מצד שני כשיש עסקה

שכל כלכלן יאמר שהיא מצויינת כמו השתתפות במשחק

הטלת מטבע בו במידה ומנחשים נכון מקבלים 30 שקלים

ובמידה ולא מצליחים מפסידים 20 שקלים, אנשים מסרבים

להשתתף.

איבוד של 5000 שכבר בארנק שלי כואבים לרוב האנשים

יותר מאשר לקוח פוטנציאלי שהיה אמור לשלם להם 6000 שקלים

אך החליט לא לפתוח איתם עסקה (אצלי אף פעם לא סוגרים עסקה,

תמיד פותחים אחת).

מבחינה אבולוציונית אנו רגילים לתת יותר תשומת לב

לאירוע שלילי מאשר לאירוע חיובי – עדיף לחשוב שהרעש

בשיחים הוא נמר ולברוח לחינם מאשר להניח שהוא רוח ולהיות

ארוחת צהריים. כלומר אם אבא שלנו הפסיד כסף בשנת 1985 בבורסה

זה ישאיר לנו דרך סיפוריו רישום ורושם הרבה יותר משמעותי מאשר 

חמש השנים לפני 1985 בהם אבא שלנו הרוויח כסף בבורסה. 

נוסיף על כך קושי טכני, מבוכה לשאול וללמוד וכמובן עידוד של 

גופים שונים כמו הבנק וחברות הביטוח לא להשקיע בבורסה 

בעצמנו אלא לתת להם לנהל לנו את הכסף. 

התוצאה היא שרוב הציבור לא נמצא בבורסה למרות שכל הכלכלנים

מסכימים שזו הדרך הכי טובה לצמוח כלכלית עם סכום הפקדה צנוע בכל חודש. 

האבסורד ממריא עוד שלב למעלה כאשר כלכלני האוצר קבעו כי השקעה 

בבורסה היא הטובה ביותר ולכן נכול להפנות כספים של "חיסכון לכל ילד

של הורים שלא הביע ורצון לקבוע לאן יופנו הכספים, עדיף להשקיעם בבורסה. 

אבל אותם כלכנים לא הרימו גבה כאשר בסופו של דבר ביטוח לאומי כינה 

את ההשקעה בבורסה תכנית "בסיכון מוגבר" ואת הפקדון בבנק "סיכון נמוך". 

זאת כאמור למרות שסביר מאד שאלו שב"סיכון נמוך" יהיו עם הרבה פחות כסף 

מאלו ש"בסיכון מוגבר". 

איך אני ממליץ להשקיע בבורסה

לאחר ההקדמה הארוכה,הגענו אל האופן בו אני ממליץ לבצע השקעה בבורסה. 

אני לא ממליץ לקרוא עיתונות כלכלית כדי להשקיע. 

אני לא ממליץ לשמוע טיפים ממומחי השקעות, נהגי מוניות או "חבר שעשה 

את זה". גם ללמוד קריאת דוחו"ת כספיים וקריאה של דוחו"ת של עשרות 

חברות לא נראה לי מעשי. במקום כל אלו אני ממליץ לרכוש את ממוצע השוק. 

ישנם ניירות ערך בבורסה אשר הינם למעשה אוסף של הרבה מניות שונות

אשר מחשב קובע את הרכבן על פי ההגיון שעל פיו נוצר אותו נייר ערך.

לדוגמה נייר ערך בשם תל־אביב 125 מחזיק את בתוכו מניות של 125 החברות

הגדולות בבורסה של תל־אביב על פי קביעת מחשב באופן אוטומטי. כלומר

אם אני קונה נייר ערך כזה הנקרא אינדקס תל־אביב 125, יש לי

למעשה חלק בבעלות על 125 החברות הגדולות בבורסה של תל אביב.

כלומר בפעל רכשתי את ממוצע השוק ולא מניה בודדת. ישנם סוגים

שונים של אינדקסים. לדוגמה אם במקום 125 המניות הגדולות אני

רוצה את 25 חברות ההיטק הגדולות ארכוש אינדסק על מדד תל־אביב 25.

בוידאו שלמטה אני מדגים בפועל כניסה לחשבון הבנק שלי ורכישה של נייר

ערך המקנה בעלות על 500 המניות הגדולות בארה"ב – מדד S&P 500.

כך למעשה במקום לרכוש מניה של חברה בודדת, יש לי חלק ב- 500 המניות

הגדולות בארצות הברית. זוהי מדיניות ההשקעה בה אני נוקט.

את ההשקעה אני ממליץ לבצע בסכום קבוע ובכל חודש. לדוגמה קבלו

החלטה על השקעה קבועה של 5,000 שקלים לחודש. ללא קשר לשאלה

אם הבורסה עלתה או ירדה באותו חודש.

תשואה שנתית7%7%
תשואה לחודש0.58% 0.58%
מספר שנים510
מספר חודשים60120
הפקדה חודשית5,0005,000
סכום בסוף תקופה357,965 שקלים865,424 שקלים

אם אתם רוצים להגיע בסרטון ישר לתוך חשבון הבנק שלי :-), תוכלו לדלג לדקה 9:00.

מקווה לראות אצל כולכם לפחות נייר ערך אחד כבר בימים הקרובים. זיכרו כי המפתח

הכי חשוב להתקדמות כלכלית זה היכולת לשים כסף בצד ולא להגדיל הוצאות כשגדול

הההכנסות. מפתח שני להצלחה הוא היכולת לקבל את העובדה שהעולם מסוכן אבל

אפשר להצליח בכל זאת וכדאי להשקיע במקום בו סיכויי ההצלחה עולים על סיכוני

הכישלון.

נ.ב.

אם יש לכם 100$. ואתם חייבים להכפיל את כספכם כדי לחזור הביתה ומולכם יש קזינו

מה תעשו? האסטרטגיה הטובה ביותר במקרה כזה היא ללכת לרולטה ולשים את כל הכסף

בבת אחת על שחור או אדום (ברולטה אפשר להמר על מספר מסוים ולקבל פי 35 ממה ששמנו

או להמר על צבע מסוים ואז לקבל "רק" פי שניים ממה ששמנו כלומר הכפלת הכסף.

ההיגיון הוא שבמשחק בו הסיכויים נגדי כדאי לי לשחק כמה שפחות פעמים. כלומר עדיף

פעם אחת של הכל או כלום מהרבה פעמים קטנות עם סיכויים נגדי.

יש לכם שאלות? הערות? מוזמנים לכתוב למטה בהערות

או למייל שלי rimon@effm.co.il או לשוחח אתי 054-5232-799.

רימון

תגובות על: “השקעה ראשונה שלכם בבורסה

  1. שלום רימון
    הרעיון נחמד. אך מהכרותי עם החומרים שאתה מפרסם זה לא נראה מקצועי להציע רעיון, יפה ככל שיהיה, אם בפועל אתה לא מיישם אותו.
    אתה מדבר על השקעה חודשית של 5000 ש"ח כאשר תיק ההשקעות שלך כולו הוא על סך 7777 ש"ח.
    שוב, אני נהנה מחומרים שלך אך נראה לי שכאן זרקת משהו שאתה לא כ"כ בקיא בו ולא ממש מושקע בו.
    אני מכיר כמה אנשים שהשקיעו בבורסה בצורה לא אחראית, כולל מינוף והפסידו מאות אלפי שקלים.
    לדעתי צריך להיזהר ולהכיר מאוד מאוד את התחום כדי להמליץ עליו.
    לשיקולך

    1. שלומי תודה רבה על תגובתך.
      ניכר שצפית בסרטון על כל פרטיו וזה מצוין.
      ראשית, האם אתה תתחיל לעשן כי הרופא שהמליץ לך להפסיק לעשן מעשן בעצמו?
      אם יש לך ביקורת על הדברים שהוצגו אז אני לצורך העניין כלל לא רלונטי.
      רעיון כלכלי הוא טוב או לא טוב. נחמד אך המציג לא מקצועי זהו בסוס לא מוצלח
      לדיון.
      במטותה אני מבקש לעניין אותך בעוד כמה אפשרויות מלבד זו עליה חשבת:
      1. אני צובר כל חודש אך סכום שונה מהסכום שהוצג. לסכום הרי אין משמעות,
      מה שחשוב זה העיקרון. לאחד 5000 בחודש זה מעט מידי ולאחר זה הרבה יותר
      והוא מפקיד רק 200 בחודש. בכל אופן ההפקדה הקבועה היא זו שתקדם כל אחד מהם.

      2. הייתה לי לאחרונה הוצאה גדולה (באחד המאמרים הקרובים אכתוב על העקרונות הכלכליים
      המנחים אותי בהחלפת רכב. ולא איני מבין כלום ברכב אבל גם זוכה פרס נובל לכלכלה על
      מחקר בהתנהגות צרכנים בעת החלפת רכב לא הבין כלום ברכבים. זה לא רלוונטי להבנת המנגנונים
      הכלכליים הפועלים.

      3. יש לי יותר מחשבון בנק אחד (למעשה יש לי ארבעה).

      פעם שמעתי בהרצאה כי Assumption לגבי אחרים זה מעשה –
      Ass u and me

      ולבסוף, "שמעתי פעם על אחרים…" זה אחד המשפטים שלא הייתי משתמש
      בו כמעט לעולם. משום מה אנשים לא אומרים משפט בנוסח "שמעתי פעם
      על אחרים שהתגרשו אז אני לא מתחתן", "שמעתי על אחרים שעשו תאונת
      דרכים אז אני לא עולה על מכונית". בתחום הכלכלי משום מה אנשים רבים אומרים
      "שמעתי על אחרים שהשקיעו והפסידו" אז לא רק שלא אשקיע אלא אפילו לא
      ארצה ללמוד איך להשקיע (ואולי אז אמנע מהתוצאה של אותם "אחרים").

      שוב תודה על הקריאה, הצפיה והתגובה.

  2. גם לעשות את זה דרך הבנק זאת לא המלצה הכי טובה (עמלה מאוד גבוהה)
    למה לא ישירות דרך בתי ההשקעות?

    1. איזי תודה על הקריאה והתגובה.
      ראשית כל לא בהכרח משלמים הרבה בבנק.
      זה עניין של משא ומתן. אני למשל לא משלם כבר שנים
      על כרטיסי אשראי. כל פעם מחדש אני מופתע לראות שיש כאלו
      המשלמים מעל 10 שקלים בחודש על כל כרטיס.

      המאמר נועד למתחילים. המון אנשים לא עושים את הצעד
      הראשון בגלל שהם חושבים שזה מסובך, מסורבל, מסוכן וכו'.
      המאמר נועד כדי להראות שכל אחד יכול בכמה קליקים עם העכבר.
      בשלב הבא אפשר באמת לנהל משא ומתן על העמלות, לעבור לבית השקעות
      וכו'. כיוון שאני צעיר עדיין, יהיה לי זמן לכתוב את מאמר ההמשך.

  3. תודה על הפוסט
    יש לי שאלה
    אני ככל הנראה אקח משכנתא בעוד כשנה,
    האם זה עדיין נכון עבורי להתחיל להשקיע בתקופה הזאת? אם התחיל עכשיו זה אומר שההון העצמי שלי יקטן
    והאם בכלל יהיה נכון להתחיל גם לאחר לקיחת המשכנתא? כי אז כוח החזר שלי ייפגע

    1. תודה רבה על הקריאה והשאלות אלמוג,
      אם תשקיע זה לא אומר שההון שלך יקטן.
      אפשר תמיד גם לצאת מהשקעה.
      ייתכן שההון שלך דוקא יגדל – אם הבורסה תמשיך לעלות.
      ברם, כאשר הכסף נדרש בטווח זמן קצר, אז השקעה בבורסה אינה
      רעיון כל כך טוב – אנו לא רוצים לסבול ממצב שהבורסה ירדה בדיוק
      כאשר חתמנו חוזה רכישה. ה"ניחום" בכך שלאורך שנים הבורסה עולה
      לא יעזור לנו במקרה זה.
      אחרי שכל זה נאמר – אני חושב שאת ההשכלה הפיננסית שלנו יש
      להגדיל בהתמדה כל החיים. אני עדיין לומד הרבה כל הזמן. לכן,
      לא הייתי רוצה שתחכה עכשיו עד המשכנתה ואחר כך עד שיקרה משהו אחר
      וכו'. תמיד יש סיבות מדוע לא להגדיל את הטרחה שלנו בחיים. אני חושב
      שהשקעה חודשית של סכום קטן תאפשר לך גם להתנסות, גם לחוות (אולי) תשואה
      מסוימת ובכל מקרה הסיכון של ירידה בבורסה כמעט לא ישפיע עליך.

      לאחר לקיחת המשכנתה זה קצת מורכב יותר ותלוי בהעדפה אישית.
      אם במקום לשלם למשכנתה עוד נניח 2000 שקלים – אנו נשקיע אותם –
      המשכנתה שלנו תתארך ותייקר. ישנה סבירות די גבוהה שלאורך 20 שנים
      נניח נעשה בבורסה יותר מאשר עלות המשכנתה הגדולה יותר אבל לא לכל אחד מתאים
      לקחת סיכון מסוג זה.
      אחרי שכל זה נאמר, אם אתה יודע שעוד X שנים צפויה לך הוצאה גדולה כמו למשל החלפת רכב
      או בר־מצווה אז עדיף לשים בצד כל חודש סכום בהשקעה לעומת השיטה הרווחת יותר של הגעה לאירוע
      ללא כסף שהושקע משך השנים ואז לקיחת הלוואה נוספת למימון ההוצאה. זהו כבר מסלול הרבה יותר
      יקר ומסוכן.
      בהצלחה.

  4. שלום רימון
    קודם כל אקדים ואומר שזה מאמר מדהים ומחכים!
    כמו כל המאמרים שלך!
    אבל זה במיוחד!
    ועכשיו אגש לשאלה שלי
    אחרי הבדיקות שלי הבנתי למה הנייר ערך שקנית בסרטון הוא כ"כ מוצלח.
    וכתבת באחד התגובות שניתן לקנות גם בסכום נמוך כל חודש [200 ש"ח]
    אבל כשרציתי לקנות אותו, אמרו לי שהמינימום זה 2 יחידות, שזה מעל 2000 ש"ח.
    יש לך משהו דומה להמליץ, שאין בו כזה מינימום?

    1. שלום בר,
      קודם כל תודה רבה רבה על המילים החמות.
      200 שקלים זהו באמת סכום נמוך.
      אני חושש שלא יהיה מנוס פשוט מלבצע הוראת קבע לפיקדון
      ואת הרכישה לבצע אחת ל- 10 חודשים.
      זה לא אמור לרפות ידיך.
      הרבה יותר טוב מעט מאשר כלום.
      יש אנשים שנראה להם שמהלך מסוים יביא להתקדמות איטית
      מידי ולכן הם לא מבצעים אותו ולא מתקדמים כלל.
      דיברתי על זה גם במאמר על קולטי שמש לייצר חשמל.
      המון המון הצלחה ושוב תודה, רימון

  5. היי רימון,

    תודה על השיתופים שלך והעצות.

    שואל לגבי קופת גמל להשקעה, למשל, למרות שניתן גם לדבר על קרן כלשהי אחרת.
    אני מציין את הקרנות המשקיעות במדדים שאותם ציינת – רק שלקנות אותן ולא את הנייר עצמו.

    מה הם היתרונות והחסרונות של קניה עצמית (כפי שהדגמת והצגת), לעומת קניית קרן מדדית?

    תודה,
    צחי

כתיבת תגובה

האימייל לא יוצג באתר. שדות החובה מסומנים *


תגובות מפייסבוק: